#Gate广场五月交易分享

تحليل سوق الذهب اليوم

واحد، ملخص السوق‌

‌أداء السعر‌: تذبذب وانخفاض سعر الذهب الفوري الدولي خلال اليوم، حيث بلغ سعره عند الساعة 20:55 بتوقيت بكين 4692.32 دولار للأونصة، بانخفاض قدره 0.48٪؛ وانخفضت الأسعار إلى أدنى مستوى عند 4670.35 دولار للأونصة خلال آسيا (أكبر انخفاض يومي يزيد عن 50 دولارًا)، وأغلق في النهاية ضمن نطاق 4690-4695 دولارًا. وسجل الذهب في الصين الرئيسي مستوى 1027.03 يوان للغرام، بارتفاع طفيف قدره 0.20٪، لكن أسعار البيع بالتجزئة في محلات الذهب انخفضت بشكل عام إلى 1420-1438 يوان للغرام.

‌عوامل الدفع‌:

‌تصاعد المخاطر الجيوسياسية‌: فشل مفاوضات الولايات المتحدة وإيران، ورفض إيران لوقف إطلاق النار المقترح من قبل الولايات المتحدة، وتصعيد التوتر في مضيق هرمز أدى إلى ارتفاع أسعار النفط (ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بأكثر من 3٪)، وتوقعات التضخم التي زادت من ضعف جاذبية الذهب.

‌تصاعد الضغوط الكلية‌: بيانات التوظيف غير الزراعي الأمريكية القوية مع إشارات اقتصادية "شبيهة بالفرط" (مؤشر PMI، مبيعات التجزئة تفوق التوقعات)، وتراجع توقعات خفض الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي (احتمال رفع الفائدة في نهاية العام يزيد عن 20٪)، وقوة الدولار التي تضغط على الأصول ذات العائد الصفري مثل الذهب.

‌تحول تدفقات الأموال‌: تدفقات الأموال قصيرة الأجل للملاذ الآمن تتجه نحو النفط والسلع الأساسية الأخرى، مع تضافر عمليات البيع الفنية وجني الأرباح، مما يزيد من تقلبات سعر الذهب.

اثنين، تحليل المؤشرات الفنية‌

‌الهيكلية‌:

‌نموذج الرأس والكتفين‌: تكوّن نموذج رأس وكتفين على مستوى اليومي، مع خط العنق عند حوالي 4678 دولارًا. بعد كسر الدعم بشكل فعال خلال اليوم، تعززت قوة الاتجاه الهبوطي.

‌تأكيد الاختراق الزائف‌: تم اعتبار الاختراق السابق لمستوى 4685 دولار كاختراق زائف، وأشارات MACD و RSI على الرسم البياني للساعة تظهر إشارات هبوط.

‌نظرية الموجات‌:

الارتداد من 4500 دولار يظهر بنية موجية من خمس موجات، ولكن يُفسر على أنه تصحيح غير منتظم من نوع منصة الموجة الثالثة، مما يشير إلى أن الاتجاه المتوسط الأمد لم يتغير، مع وجود مخاطر لاختبار مستوى 4500 دولار مرة أخرى.

ثلاثة، مستويات الدعم والمقاومة الرئيسية

مستويات الدعم:

الدعم الأول: 4670-4700 منطقة مهمة خلال اليوم

الدعم الثاني: 4600-4550 دعم قوي على المدى المتوسط

مستويات المقاومة:

المقاومة الأولى: 4714 مقاومة أولية

المقاومة الثانية: 4750-4765 منطقة مقاومة قوية

أربعة، توقعات السوق المستقبلية‌

‌قصير الأمد (1-3 أيام)‌:

‌سيطرة مخاطر الهبوط‌: إذا لم تتراجع التوترات الجيوسياسية أو جاءت بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكية (نشر في 12 مايو) بأرقام أعلى من المتوقع، قد يتراجع سعر الذهب إلى نطاق 4600-4550 دولار.

‌فرصة الارتداد‌: الثبات فوق 4670 دولار أو تراجع بيانات CPI قد يؤدي إلى ارتداد فني، مع هدف عند 4714-4737 دولار.

‌متوسط الأمد (1-3 أسابيع)‌:

‌تصعيد التنافس بين الثيران والدببة‌: النزاعات الجيوسياسية (مضيق هرمز)، وشراء البنوك المركزية للذهب (بولندا تخطط لزيادة احتياطياتها إلى 700 طن) توفر دعمًا، لكن توقعات تشديد السياسة النقدية من قبل الاحتياطي الفيدرالي تحد من الصعود.

‌نطاق التذبذب‌: يتوقع أن يتراوح بين 4600 و4765 دولار، مع ضرورة وجود محفزات كبيرة لاختراقه.